Получите видеокурс «Личное финансовое планирование» бесплатно

Промокод: 11115555

Особенности индексного подхода к инвестициям

 

Три кита индексного инвестирования

Кому подходит

Материалы по теме

 

Индивидуальные инвесторы всё чаще обращают внимание на стратегии инвестирования в индексные продукты — биржевые инвестиционные фонды (ETF). ETF предоставили инвесторам простой способ доступа практически к любому сегменту рынка с помощью удобного недорогого инвестиционного пакета, в котором можно купить активы сразу всех крупнейших компаний определенной страны или отрасли. Брокеры и финансовые консультанты тоже включают индексные продукты в свои планы по распределению активов для клиентов.

Индексные фонды, как следует из названия, отслеживают индекс рынка (вычисляемый на основе цен определённой группы ценных бумаг — «индексной корзины») и взимают минимальную плату. Эта чёткая формула, которая говорит вам, в какие ценные бумаги инвестировать и в каких конкретных пропорциях. Индексные фонды устроены так, чтобы обеспечить минимальные комиссии и торговые издержки. Структура ETF повторяет структуру выбранного базового индекса. Основной недостаток использования такого подхода к инвестированию средств — рыночный риск. Во время возможного падения рынка активы в портфеле также будут падать в цене, во время роста — расти. За счёт прозрачной структуры фондов ETF инвестор всегда знает структуру своих вложений. Никаких сюрпризов – полный контроль.

Важно не забывать, что историческая доходность и рост индекса не гарантируют доходность в будущем. Однако в долгосрочной перспективе, как правило, наблюдается положительная динамика индекса. Главное правило, которому стоит следовать инвесторам, вкладывающим средства в индексные фонды, — не паниковать во время рыночных спадов и не продавать дешевеющие активы, то есть придерживаться дисциплинированного подхода.

Три кита индексного инвестирования

Ключ к успеху в индексном инвестировании — следование выбранной «философии» и стратегии, а также дисциплинированный подход со стороны инвестора.

Чем отличаются в данном случае философия и стратегия? Можно собрать дюжину инвесторов в одной комнате, которые с энтузиазмом верят в философию инвестирования в индексы, и спросить, сколько из них имеют одинаковые портфели. Вероятность встретить полностью идентичный портфель невелика. Философия универсальна, а стратегия индивидуальна. У всех разные потребности, поэтому стратегии могут сильно отличаться друг от друга.

Третий важный компонент — дисциплина. У вас есть философия для создания и реализации стратегии вашего инвестиционного портфеля. Именно дисциплина в следовании выбранной стратегии распределения активов является ключом к долгосрочному успеху.

Еще один важный фактор в инвестировании в индексные фонды — диверсификация, то есть использование различных видов активов в инвестиционном портфеле. Покупая в свой портфель разные фонды ETF — допустим, на акции, облигации и золото — инвестор производит двойную диверсификацию. Во-первых, ETF уже сам по себе является диверсифицированным активом, так как в такой фонд входят ценные бумаги десятков или сотен крупнейших компаний определённой страны или отрасли экономики. Во-вторых, вкладываясь в широкие классы активов через фонды ETF, инвестор совершает дополнительную диверсификацию, защищая свой портфель от рыночных спадов. Кстати, правильно подобрать фонды ETF с разными классами активов в свой портфель поможет робо-эдвайзер, который также осуществляет ежеквартальную ребалансировку портфеля и освобождает инвестора от лишней головной боли.

Стратегическое распределение активов и регулярная перебалансировка повышают доходность инвестиционного портфеля и снижают риск для инвестора, так как обеспечивают высокую волатильность и низкую корреляцию активов в портфеле из ETF. Именно поэтому ребалансировка является важной частью стратегии удачных инвестиций.

Кому подходит философия инвестирования в индексы?

Выбор стратегии для инвестирования прежде всего зависит от целей каждого конкретного инвестора. Кто-то предпочитает инвестировать в долгосрочной перспективе (например, откладывать на пенсию), а кто-то хочет накопить на крупную покупку (например, недвижимость).

Долгосрочное инвестирование в индексы, как правило, не только более прибыльное, но и менее рискованное для инвестора. Таким образом, выбрать индексный подход к инвестициям и вкладываться в биржевые инвестиционные фонды (ETF) могут все инвесторы. Главное — правильно определить инвестиционную цель и подобрать релевантный ей портфель, состоящий из того набора активов, который позволит достичь вашу индивидуальную цель в желаемые сроки.

Приведём пример из всем известного фильма «Назад в будущее». Помните, когда Бифф возвращается в прошлое, встречает юного себя и отдает спортивный альманах, чтобы предсказывать результаты матчей? Что, если вам дадут книгу экономической истории, с описанием того, когда произойдут все мировые рецессии? Дело в том, что обладание этими знаниями и ваши дальнейшие действия не помогли бы вам «сорвать куш» на фондовом рынке. Самое ценное, что вы могли бы сделать, — это вернуться назад во времени, открыть брокерский счёт, положить туда деньги и не позволять никому трогать его в течение 30 лет. Хранить активы на счёте в течение такого длительного периода – намного выгоднее, чем знать, когда произойдет очередная рецессия и пытаться «обыграть» рынок.

Поэтому выбор долгосрочного подхода инвестиций в индексы через биржевые инвестиционные фонды кажется оптимальным как для индивидуальных, так и для институциональных инвесторов.

 

Материалы по теме:

Запись вебинара «Вложения в международные рынки с помощью ETF»

26.07.2017

ETF
Расскажите друзьям о статье и получите 100 монет!

Комментарии

User first photo
Star Star Star outline Star outline

Батраченко Г.

28 Июля 2017

статья сложная в понимании, но очень важно её прочитать и запомнить

Избранные материалы

Будьте в курсе событий

Получайте самую свежую и актуальную информацию
с нашего портала